关于数字货币跨市套利的玩法

关于数字货币搬砖套利的玩法估计有些圈友已经接触过，早几年很多人已经赚得钵满盆满，随着交易所全都开始收取交易手续费，加上各交易所自己运行的做市商策略机器人，套利的利润空间越来越小，很多赚钱的交易策略均已失效。黄金时代已过，但现在还有机会。我们开发的纷钛量化交易程序做无风险的跨市差价套利经过不到半年的时候盈利已经接近翻倍，查看【图1】，真实资金请除以10。

无风险套利主要包括：

1、数字币在不同交易所的价差（跨市套利）

2、流通性比较好的数字币的三角套利

3、盘口价差很大，交易活跃的盘口套利

4、期货合约对冲套利（期现套利）

我们跑的是第一种，最简单的跨市差价套利。今天也只针对跨市差价套利来展开，其他套利玩法核心也都是价差（下面说的均是通过程序量化交易）：

首先我们看【图2】，这是通过接口抓取OKex、Bitfinex、币安 、火币、Bittrex的现货价格进行对比计算生成的图表，这5个交易所真实交易量很大，但是价差很小，图片上部分是价格走势，下面为已扣除手续费（按最高手续费计算）的价差，如果为正，说明有利可图。以图片中的EOS/USDT为例，利润基本在0.1USDT 之内，但你别小瞧这个0.1，EOS现在的价格才7+USDT，1分钟可能会出现好几个0.05的利润机会，OKex的1分钟成交量大概有4W枚左右，按照1/100的利润出现几率估算，那1分钟也有20USDT的利润，那这个收益也十分恐怖，但实际情况不会这么理想：

1、你不可能将所有机会都抓住，价格实时变化，利润毫秒之间就有可能消失；

2、虽说是无风险套利，但是单边成交的情况，会导致亏损

3、交易所Api在大行情的时候容易出现访问延迟和错误

4、最近属于交易活跃期，可覆盖手续费的差价出现得多点，但在交易低迷期，出现利润的时机要少很多

这是包含最高手续费的差价套利，可以想见，前几年交易所不要手续费的时候，做量化套利几乎就是捡钱。更早点交易所还没有API的时候，那时候BTC国内交易所与韩国KORBIT、日本的Mt.Gox还有美国的poloniex，差价长期在$100以上，手动搬砖，解决外汇问题就可以大赚。遍地黄金的时代已经过去，我们也是最近才进场，但不怕晚，还有机会。

交易所的交易手续费有没有办法减少或者免除呢？有。

以OKex为例，看【图3】，当你30日交易量足够大的时候，现货交易手续费可以从0.1%降低至0.01%，而期货合约挂单成交还能赚手续费，这是交易所为了鼓励大户做市采用的策略，基本所有交易所都如此，有些新开交易所比如Fcoin在推广期现货手续费也是负数。

那么我交易量达不到那么高，有没有办法降低手续费？也有。

大交易所都有自己的点卡，可以用来抵扣手续费，相当于手续费打折。比如购买OKex的OKB，火币的HT，都赠送平台积分点卡，积分点卡抵扣手续费。

目前我们做的跨市套利是OKex与一个小交易所，只做了BTC单一品种。为什么选择小交易所，因为小交易所交易没有那么活跃，当其他市场行情急速变动时，小交易所反应没那么快，这就留出了套利的时间和空间，有时候手动套利都来得及。不过小交易所的弊端就是体量小，不是每天都有机会挂单。像这种交易所还有很多，圈友有想做套利这块的也可以自己去找找，给几个建议：

1、国内的小交易所不用考虑，大部分都做了假的交易数据，K线与深度池里的挂单不匹配，几乎是没有成交【图4】

2、有些明眼看到差价很高的，一定要看看提现手续费提现方式，比如DigiFinex交易所，去年的时候USDT交易对比其他交易所都高出5%，然后套路是USDT禁止提现，必须通过他自己的OTC提现，OTC价格比市面低5%

3、交易所一定要有真实交易，深度不要太差，否则有差价没有成交也白搭

4、一般法币交易对，差价会高些，选择汇率稳定的法币交易区，统一换算为USD计算挂单。因为我们现在套利不用搬砖，一直单边行情的情况几乎没有，今天涨，明天跌，今天这边买那边卖，明天就相反，留着余额反复套利，直到你要退场的时候。搬砖转移币提现损耗很大

5、套利策略上可以考虑分档挂单，保证差价增大的时候还有余额下单

以上就是无风险套利的玩法，量化交易还有趋势策略、网格策略、追涨杀跌等带风险策略，考虑到数字货币波动大易被操纵的特点，还是做套利比较稳。所以那些出售高收益策略的一般都是骗子，赚钱的策略没人会卖。